Descubra como a análise fundamental e a análise técnica revelam o comportamento do preço, as condições do mercado e possíveis pontos de entrada ou saída — ajudando você a identificar sua próxima oportunidade.
Mantenha-se atualizado com as análises de mercado mais recentes, que podem orientar você no caminho para operar com mais sucesso. Tanto a análise fundamental quanto a análise técnica são cruciais no trading, pois ajudam a compreender melhor o mercado e a tomar decisões mais conscientes ao operar.
Por definição, a análise técnica é a previsão do movimento futuro do preço de um ativo financeiro subjacente com base no seu comportamento passado. Em essência, analistas técnicos acreditam que “a história se repete” — por isso, um gráfico de preços é o melhor amigo de um analista técnico. Alguns métodos usados incluem o acompanhamento de padrões gráficos, como o padrão de cabeça e ombros, e o uso de indicadores matemáticos, como médias móveis e Estocásticos.
Por definição, a análise fundamental é o estudo de fatores econômicos, sociais e políticos que afetam a oferta e a demanda de um ativo financeiro subjacente. Basicamente, enquanto analistas técnicos buscam entender “quando” o preço de um ativo vai se mover, analistas fundamentais tentam estabelecer “por que” esse movimento acontecerá. Um método importante na análise fundamental é acompanhar o Calendário Econômico para eventos relevantes e divulgações de notícias que podem impactar os preços dos seus ativos favoritos.
Análise de Sentimento
O movimento de preço predominante de qualquer ativo financeiro subjacente reflete a opinião geral de todos os participantes do mercado. A sensação ou “humor” combinado do mercado é o que chamamos de sentimento do mercado. Em essência, o sentimento representa a atitude agregada dos participantes em relação ao risco. Quando o sentimento é altista (bullish), o preço do ativo tende a subir; já um sentimento baixista (bearish) costuma pressionar os preços para baixo. Uma ferramenta importante de análise de sentimento nos mercados financeiros é o relatório COT (Commitment of Traders), divulgado semanalmente pela CFTC dos EUA (Commodity Futures Trading Commission). A AvaTrade também exibe um resumo das posições long e short de ativos relevantes na sua plataforma WebTrader.
Qual é o objetivo da análise de mercado?
Os dois tipos de análise de mercado — fundamental e técnica — fornecem informações importantes sobre o preço de um ativo e sobre as condições do setor ou da indústria em que ele está inserido. A análise fundamental foca em dados econômicos, que podem ser macro (como PIB e relatórios de emprego) ou micro, específicos de uma empresa (como os índices P/L e P/V). Já a análise técnica observa o histórico de preços de um ativo, buscando identificar padrões que podem ajudar a localizar bons pontos de entrada e de saída. No fim das contas, o objetivo da análise de mercado é encontrar boas oportunidades de trading.
Para que serve a análise fundamental de mercado?
A análise fundamental busca medir o valor intrínseco de um ativo — normalmente uma ação — examinando fatores financeiros e econômicos relacionados. O objetivo é chegar a um número (ou a um conjunto de números) que o investidor possa comparar com o preço atual do ativo para avaliar se ele está supervalorizado, subvalorizado ou corretamente precificado. Com isso, é possível tomar decisões sobre comprar ou vender. A análise fundamental é uma das duas formas mais comuns de avaliar ativos, sendo a outra a análise técnica.
Para que serve a análise técnica de mercado?
A análise técnica utiliza dados como preços e volume negociado para avaliar se um ativo está sobrecomprado, sobrevendido ou justamente precificado. Com a análise técnica, o investidor procura entender como a oferta e a demanda influenciam o preço, o volume e a liquidez do ativo. Enquanto a análise fundamental costuma ser mais usada para avaliar o potencial de longo prazo (mais comum entre investidores), a análise técnica pode gerar sinais de trading de curto prazo, geralmente mais adequados para traders ativos.